Giới siêu giàu toàn cầu đang tăng tốc điều chỉnh chiến lược đầu tư để thích ứng với môi trường địa chính trị ngày càng bất ổn, trong đó nổi bật là hệ quả từ xung đột tại Trung Đông. Thay vì tập trung vào các lĩnh vực truyền thống, nhiều nhà đầu tư giàu có đang chuyển hướng sang các ngành gắn với “kinh tế thời chiến” như năng lượng, khai khoáng và quốc phòng.

Một trong những ví dụ tiêu biểu là Jaime Gilinski, người giàu nhất Colombia, đã liên tục gia tăng cổ phần tại GeoPark Ltd.. Kể từ khoản đầu tư 107 triệu USD hồi tháng 3, ông và gia đình xem đây là bước đi chiến lược nhằm tiếp cận ngành dầu mỏ Venezuela trong bối cảnh thị trường năng lượng phục hồi.

Song song đó, một văn phòng gia đình thuộc những người thừa kế của Adolf Lundin đã chi gần 40 triệu đô la Canada để tăng tỷ lệ sở hữu tại các công ty khai thác đồng và kim cương có trụ sở tại Vancouver. Quyết định này diễn ra khi tình trạng tắc nghẽn chuỗi cung ứng toàn cầu đẩy giá tài nguyên thiên nhiên lên cao.

Ở lĩnh vực quốc phòng, các dòng vốn mới cũng đang hình thành. Các công ty đầu tư gắn với những đế chế đứng sau Ferrari NV và Cox Enterprises đã rót tiền vào các startup quân sự, trong đó có Hermeus Corp. – doanh nghiệp đang phát triển máy bay phản lực không người lái tốc độ cao cho Bộ Quốc phòng Mỹ. Theo Bloomberg Billionaires Index, tổng tài sản của các gia đình liên quan đến những thương vụ này vào khoảng 90 tỉ USD, trải dài qua nhiều thế hệ.

Các động thái trên phản ánh xu hướng rộng hơn khi giới siêu giàu tìm cách định vị lại danh mục đầu tư trước những biến động toàn cầu. Giá dầu, vàng và bạc đều tăng trong năm nay do gián đoạn thương mại và bất ổn địa chính trị. Nhà đầu tư cũng đẩy mạnh tìm kiếm tài sản trú ẩn an toàn, trong bối cảnh các chính sách cứng rắn và các động thái đối ngoại của Donald Trump, bao gồm việc gây sức ép lên Venezuela, Greenland và Iran, làm gia tăng căng thẳng quốc tế.

Những biến động này đã mang lại lợi nhuận đáng kể cho nhiều tỉ phú, trong đó có Carlos Slim. Đồng thời, tổng tài sản của các cá nhân và gia đình có cổ phần trong các công ty quốc phòng niêm yết đã tăng thêm hơn 20 tỉ USD trong năm nay, cho thấy dòng tiền đang chảy mạnh vào lĩnh vực này.

Một khảo sát của JPMorgan Chase & Co. với 333 tổ chức quản lý tài sản cho giới siêu giàu cho thấy địa chính trị hiện là rủi ro hàng đầu, vượt qua cả lạm phát và thanh khoản. Theo bà Sara Macedo của Emissary Partners, yếu tố địa chính trị và địa kinh tế chưa bao giờ đóng vai trò quan trọng đến vậy trong việc quản lý tài sản, buộc các gia đình giàu có phải theo sát các quyết định ở cấp độ chính phủ.

Không chỉ dừng lại ở việc chuyển hướng ngành nghề, nhiều gia đình tỉ phú cũng đang thay đổi cách phân bổ tài sản. Gia đình đứng sau Porsche AG và Volkswagen AG đã đảo ngược chiến lược chỉ đầu tư vào lĩnh vực dân sự để mở rộng sang các startup quốc phòng. Trong khi đó, một số văn phòng gia đình đang tìm cách giảm rủi ro bằng việc mở rộng hoạt động sang nhiều khu vực địa lý khác nhau.

Xu hướng “đa địa điểm” ngày càng rõ nét. Văn phòng gia đình của doanh nhân Bỉ Filip Balcaen đã mở rộng hoạt động đầu tư cổ phần tư nhân tại Mỹ. Tại đây, một làn sóng tỉ phú công nghệ, bao gồm Peter Thiel – nhà đầu tư sớm của Meta Platforms Inc. – đang thành lập các công ty đầu tư tại Florida nhằm tận dụng lợi thế về thuế so với California.

Một báo cáo của KPMG và Agreus Group cho thấy gần một nửa số văn phòng gia đình hiện hoạt động tại nhiều hơn một địa điểm, tăng mạnh so với khoảng một phần ba vào năm 2023. Điều này phản ánh nỗ lực phân tán rủi ro trong bối cảnh thế giới ngày càng phân cực.

Theo ông Nigel Green của deVere Group, các cấu trúc tài sản đang được tái thiết để đảm bảo tính linh hoạt và khả năng thích ứng trước mọi kịch bản địa chính trị. Khái niệm đa dạng hóa truyền thống đang được định nghĩa lại, không chỉ dựa trên loại tài sản mà còn theo yếu tố địa lý và chính trị.